GUIDE深度 · Deep dive
企业现金放哪？APY 与流动性
企业现金要在收益和流动性之间取舍：支票账户方便但利率低；储蓄/货基/短期国债收益更高，但可能有转账/赎回限制。先留 1–3 个月运营现金，再考虑收益。
分层
运营层：支票，覆盖 1–3 个月支出。
储备层：高 Yield 储蓄/货基，T+0/T+1 可取。
闲置层：短期国债/定存，接受锁定期。
别只看 APY
看费用、最低余额、保险结构和转账限制。
确认提前取款罚金/赎回规则。
常见问题
企业货基有保险吗？
货币基金通常不是 FDIC 保险产品；国债有政府信用，另有风险。
多少现金合适？
至少 1–3 个月运营支出，季节性业务更多。